第三章　境外期貨業(yè)務基本規(guī)則

第九條　獲得境外期貨業(yè)務許可證的企業(yè)(以下簡稱持證企業(yè))在境外期貨市場只能從事套期保值交易，不得進行投機交易。

前款所稱套期保值是為沖抵現(xiàn)貨價格風險而買賣期貨合約的行為。

第十條　持證企業(yè)從事套期保值交易，應當遵循下列規(guī)定：

(一)進行期貨交易的品種限于企業(yè)生產經營的產品或所需的原材料；

(二)期貨持倉量不得超出企業(yè)正常的交收能力，不得超出進出口配額、許可證規(guī)定的數(shù)量；

(三)期貨持倉時間應與現(xiàn)貨保值所需的計價期相匹配；

(四)中國證監(jiān)會的其他規(guī)定。

第十一條　套期保值頭寸持有時間一般不超過12個月，但經中國證監(jiān)會核準的除外。

簽訂現(xiàn)貨合同后，相應的套期保值頭寸持有時間不得超出現(xiàn)貨合同規(guī)定的時間或該合同實際執(zhí)行的時間。

第十二條　境外期貨頭寸實行額度管理。套期保值額度是持證企業(yè)在特定時間內所持期貨頭寸的最大數(shù)量限制。

第十三條　持證企業(yè)對限制進出口的商品確定套期保值額度時，還應當向中國證監(jiān)會提供有關部門的批準文件。

第十四條　持證企業(yè)根據(jù)生產、經營計劃制定本企業(yè)的套期保值計劃，并報中國證監(jiān)會備案。

第十五條 套期保值計劃應列明擬保值的現(xiàn)貨品種及其數(shù)量、期貨品種及其數(shù)量等。

第十六條　持證企業(yè)的套期保值計劃每年核定一次。連續(xù)12個月份的套期保值頭寸總量不得超過相應時期的套期保值額度。

當持證企業(yè)的期貨頭寸超出規(guī)定的套期保值額度時，應在2個工作日內報告中國證監(jiān)會并說明理由。

第十七條　持證企業(yè)應按保值商品的需要分布期貨頭寸。

第十八條　持證企業(yè)選擇的境外期貨經紀機構應當是境外期貨交易所或境外期貨清算機構資信良好的清算會員。

第十九條　持證企業(yè)在境外期貨經紀機構應當以本企業(yè)的名義開設交易帳戶，并以本企業(yè)的名義通過境外期貨經紀機構從事期貨業(yè)務。

第二十條　持證企業(yè)所選擇的境外期貨交易所應當管理規(guī)范、交易活躍，交易的期貨品種在同類期貨交易所中具有代表性。

第二十一條　持證企業(yè)選擇的期貨交易品種應當經經貿委或外經貿部等部門核準，并報中國證監(jiān)會備案。

第二十二條　持證企業(yè)選擇境外經紀機構及境外期貨交易所應當經中國證監(jiān)會核準。

第二十三條　持證企業(yè)應當建立嚴格有效的內部管理和風險控制制度，要明確規(guī)定境外期貨交易的決策人員、交易指令執(zhí)行人員、資金管理人員或風險管理人員的職責范圍，不得交叉或越權行使這些職責。

第二十四條　持證企業(yè)對交易指令執(zhí)行人員的授權應當經境外期貨經紀機構確認后報中國證監(jiān)會備案。